Ho trascorso circa 30 anni all’interno e intorno all’ecosistema Microsoft: dal software desktop alle infrastrutture server, dalle licenze aziendali agli abbonamenti cloud, fino ad arrivare oggi all’intelligenza artificiale. Nel corso di questi tre decenni, una cosa è rimasta straordinariamente costante: Microsoft ha tratto profitto dalle persone.
Un dipendente significava una licenza. Un lavoratore significava una postazione. Un aumento delle assunzioni comportava un contratto aziendale più ampio. Quel modello basato sulle postazioni è diventato il fondamento dell'economia del software aziendale moderno.
E ora, per la prima volta dopo tantissimo tempo, credo che quel modello stia iniziando a crollare. Non gradualmente. Ma in modo strutturale.
L'intelligenza artificiale — in particolare gli agenti IA autonomi — sta trasformando il rapporto tra dipendenti, software e produttività stessa. Le implicazioni sono enormi, non solo per Microsoft, ma per ogni CIO, responsabile degli acquisti e direttore finanziario aziendale che cerchi di prevedere i costi tecnologici nei prossimi cinque anni.
«Microsoft non si limita più a vendere software. Microsoft sta diventando un’azienda specializzata in infrastrutture di intelligenza artificiale. E una volta compreso questo, tutto ciò che riguarda gli Enterprise Agreement, l’Unified Support, i prezzi di Copilot e Microsoft 365 inizia ad assumere una prospettiva completamente diversa.»
— Rob LaMear, US Cloud
Per capire perché l'abbandono del modello di tariffazione "per postazione" sia così importante, occorre innanzitutto rendersi conto di quanto fosse ingegnoso tale modello. Per i fornitori, garantiva ricavi ricorrenti prevedibili, una crescita scalabile, rinnovi agevoli e margini straordinariamente elevati. Per le aziende, offriva una pianificazione di bilancio prevedibile, una gestione del personale lineare e cicli di approvvigionamento relativamente semplici.
Il modello si adattava perfettamente alla crescita aziendale. Se un'azienda assumeva 5.000 nuovi dipendenti, il fatturato di Microsoft aumentava automaticamente. Nel corso del tempo, Microsoft ha perfezionato questo approccio fino a trasformarlo in una vera e propria arte: licenze Windows, Office, Exchange, SharePoint, Teams, Dynamics, Power Platform e, infine, Microsoft 365 E3 ed E5. Tutto ruotava attorno alla postazione di lavoro dei dipendenti.
Ha funzionato alla perfezione per moltissimo tempo. Ma l'intelligenza artificiale sta cambiando i fondamenti matematici alla base.
In passato, se un'azienda voleva aumentare la produttività, assumeva più personale. Più personale significava più licenze, più assistenza, più infrastrutture e maggiori spese per i prodotti Microsoft. Questo rapporto sta ora iniziando a incrinarsi.
Oggi, un solo dipendente può avvalersi dell'intelligenza artificiale per svolgere un lavoro che in passato richiedeva l'impegno di diverse persone. Non si tratta di un'ipotesi: è ciò che sta accadendo proprio ora in tutti i settori. Stiamo già assistendo a:
Alla fine, molti dipendenti delle aziende non svolgeranno più direttamente ogni singola attività. Al contrario, coordineranno intere flotte di agenti basati sull'intelligenza artificiale che lavoreranno ininterrottamente in background, senza richiedere licenze aggiuntive. Ciò modifica radicalmente l'economia delle licenze per Microsoft e per ogni fornitore di software aziendale.
Microsoft quasi sempre lascia intendere quali siano le sue intenzioni. Basta solo ascoltare con attenzione. Durante la conference call sui risultati finanziari del maggio 2026, Satya Nadella ha chiarito la direzione da seguire:
«La trasformazione fondamentale di ogni nostro modello di business basato sul numero di utenti — che si tratti di produttività, programmazione o sicurezza — porterà a un modello basato sul numero di utenti e sull’utilizzo. Questo è il modo migliore per concepirlo.»
— Satya Nadella, CEO, Microsoft — Relazione sui risultati finanziari di maggio 2026
Non si tratta di un semplice adeguamento dei prezzi. Si tratta di un riposizionamento radicale del modo in cui Microsoft intende monetizzare il proprio portafoglio di prodotti nel prossimo decennio.
Le aziende che operano nel settore delle infrastrutture traggono profitto dai consumi. Le aziende di software traggono profitto dagli utenti. Nadella sta orientando esplicitamente Microsoft verso il modello infrastrutturale — e le implicazioni a valle per la definizione dei budget aziendali sono significative.
Se si guarda a Microsoft da questa prospettiva, una serie di recenti mosse acquista improvvisamente senso:
Microsoft ha compreso un aspetto che la maggior parte delle aziende non ha ancora interiorizzato: i carichi di lavoro basati sull'intelligenza artificiale sono costosi. L'infrastruttura GPU è costosa. I costi di inferenza aumentano proporzionalmente all'utilizzo. Gli agenti autonomi generano una domanda di elaborazione continua che i modelli di tariffazione fissa per postazione non riescono a coprire adeguatamente.
Microsoft 365 E7 rappresenta uno dei segnali più evidenti finora di quale direzione stiano prendendo le licenze aziendali. E7 non è semplicemente un aggiornamento della suite di produttività. Si tratta di un ambiente operativo aziendale basato sull'intelligenza artificiale, che riunisce Copilot, flussi di lavoro basati su agenti, sicurezza avanzata, orchestrazione dell'IA, automazione, gestione delle identità, governance, collaborazione e infrastruttura cloud in un'unica soluzione aziendale.
Dal punto di vista architettonico, si tratta di un passo avanti ben più significativo rispetto ai miglioramenti incrementali introdotti tra E1, E3 ed E5. Microsoft sta mettendo insieme i componenti di cui le aziende avranno bisogno per gestire operazioni basate sull'intelligenza artificiale, creando al contempo un forte richiamo verso una profonda integrazione nell'ecosistema prima ancora che il mercato in generale comprenda appieno ciò che sta accadendo.
Una volta che gli agenti di intelligenza artificiale saranno integrati a livello operativo in Teams, SharePoint, Outlook, Dynamics, Azure e Power Platform, i costi di migrazione diventeranno proibitivi.
A quel punto, Microsoft non è più solo il vostro fornitore di software. Diventa parte integrante del vostro sistema nervoso operativo. Si tratta di una scelta intenzionale e profondamente strategica.
Il mondo tradizionale degli accordi aziendali era relativamente prevedibile. I CIO e i CFO potevano stimare con ragionevole sicurezza la crescita dell'organico, il numero di postazioni, gli adeguamenti annuali, i tempi di rinnovo e i costi di assistenza. L'intelligenza artificiale introduce una dinamica finanziaria molto diversa — e la maggior parte delle aziende non è ancora pronta ad affrontarla.
Con l'espansione di Microsoft basata sull'intelligenza artificiale, le aziende si trovano ad affrontare:
Questo assomiglia molto di più all'economia delle infrastrutture cloud che alle tradizionali licenze software. E chiunque abbia gestito grandi ambienti Azure sa esattamente cosa può succedere quando la gestione dei consumi viene meno: i costi possono lievitare in modo estremamente rapido.
| Il mondo tradizionale basato sul numero di postazioni | Un mondo dei consumi guidato dall'intelligenza artificiale |
|---|---|
| Il numero dei dipendenti incide sulla spesa | L'attività degli agenti basati sull'intelligenza artificiale determina la spesa |
| Adeguamenti annuali prevedibili | Fatturazione in base al consumo effettivo |
| Numero di posti a sedere = indicatore del budget | Utilizzo di token/risorse di calcolo = indicatore del budget |
| EA incentrata sui dipendenti | EA strutturata in base ai carichi di lavoro e agli agenti |
| Costi di assistenza fissi (relativamente) | Il supporto cresce di pari passo con la spesa per l'IA |
| Visibilità sul rinnovo per i prossimi 3 anni | È necessario elaborare una previsione dei consumi |
| Il reparto Approvvigionamenti è responsabile del rapporto | I settori Finanza e IT devono collaborare nella gestione |
| Costo di migrazione = trasferimento dei dati | Costo di transizione = riprogettazione operativa |
Si pensava che l'era del cloud avrebbe ridotto la dipendenza dai fornitori. L'intelligenza artificiale potrebbe ribaltare completamente questa tendenza — e le aziende dovrebbero capirne il motivo prima di trovarsi completamente coinvolte.
Gli agenti di IA non sono applicazioni isolate. Si integrano nei flussi di lavoro, nei sistemi di comunicazione, nella gestione delle conoscenze, nell'infrastruttura di identità, nelle piattaforme di collaborazione e nelle operazioni aziendali. Più Microsoft integra l'IA nel tessuto operativo quotidiano di un'organizzazione, più diventa difficile sostituirla.
Non si tratta del classico vincolo legato al software. Si tratta di un vincolo operativo. Quando i processi aziendali sono strutturati attorno all'orchestrazione dell'IA all'interno dell'ecosistema Microsoft, passare a un'altra soluzione richiede non solo la migrazione dei dati, ma anche una riprogettazione operativa. Il costo del passaggio non si misura in termini di budget IT, ma in termini di interruzione dell'attività aziendale.
È proprio questa dinamica che mi porta a ritenere che i team di approvvigionamento debbano iniziare a pensare in modo diverso fin da subito, prima che l'intelligenza artificiale di Microsoft diventi parte integrante delle infrastrutture aziendali, proprio come è successo, ad esempio, con Active Directory un decennio fa.
Per anni, le trattative relative al Microsoft Enterprise Agreement si sono concentrate su sconti, numero di postazioni, pacchetti, rinnovi simultanei e previsioni sull'organico. Questo approccio sta diventando inadeguato. L'intelligenza artificiale rivoluziona completamente il processo di negoziazione.
Infatti, una volta che le aziende diventano operative dipendenti dall'infrastruttura di intelligenza artificiale di Microsoft, il loro potere contrattuale diminuisce notevolmente. È proprio questo aspetto che molte organizzazioni potrebbero non rendersi conto fino al momento del rinnovo, quando Microsoft detiene la maggior parte delle carte in mano.
Non credo che Microsoft abbandonerà completamente il modello "per postazione" nel breve termine. Il concetto di "postazione" è ancora troppo familiare dal punto di vista operativo, troppo ben compreso dai consigli di amministrazione e dai team di approvvigionamento, e troppo utile come strumento di riferimento per gli impegni. Tuttavia, sono assolutamente convinto che la "postazione" stia diventando insufficiente come motore economico principale del modello di business di Microsoft.
Il rapporto tra l'azienda e Microsoft si sta invece evolvendo verso una struttura ibrida che prevede:
L'unità economica reale in questo nuovo modello potrebbe alla fine diventare il lavoro digitale — flussi di lavoro autonomi — l'esecuzione stessa dell'intelligenza artificiale. Oggi sembra una prospettiva futuristica. Lo stesso valeva per gli abbonamenti al cloud nel 2005.
Dopo aver osservato l'evoluzione di Microsoft nel corso di tre decenni, ritengo che l'ambizione a lungo termine dell'azienda stia diventando sempre più chiara. Microsoft vuole diventare il livello infrastrutturale fondamentale dell'IA per l'economia aziendale: non solo software per la produttività, non solo hosting cloud, non solo strumenti di collaborazione. Infrastruttura. La piattaforma su cui le aziende fanno affidamento per gestire operazioni basate sull'IA.
Se Microsoft avrà successo, gli Enterprise Agreement potrebbero assomigliare sempre più a impegni infrastrutturali piuttosto che ai tradizionali abbonamenti software. I fornitori di infrastrutture hanno storicamente acquisito un'influenza straordinaria a lungo termine una volta che i clienti hanno iniziato a dipendere da loro dal punto di vista operativo. L'intelligenza artificiale potrebbe accelerare questa dinamica di un ordine di grandezza.
Le aziende che se ne renderanno conto per prime — e negozieranno di conseguenza — si troveranno in una posizione nettamente migliore rispetto a quelle che continueranno a considerare Microsoft come un semplice fornitore di software nell'ambito di un ciclo di approvvigionamento tradizionale.
Non nell'immediato, ma il modello sta subendo un'evoluzione strutturale. Satya Nadella ha confermato, durante la conference call sui risultati finanziari di Microsoft del maggio 2026, che le attività basate sul modello "per utente" dell'azienda passeranno a un modello ibrido che combina il pagamento "per utente" e quello basato sull'utilizzo. Il modello di base "per postazione" rimane invariato, ma a questo si aggiungono ora il consumo di IA, l'orchestrazione degli agenti e la misurazione basata su token, creando una struttura dei costi sostanzialmente diversa per le aziende con un impiego crescente dell'IA.
Il nuovo modello è un modello ibrido che combina licenze di base per postazione con una tariffazione basata sul consumo di IA. Ciò comprende costi di utilizzo a token per i carichi di lavoro di Copilot e Azure OpenAI, costi di orchestrazione degli agenti, misurazione dell'automazione all'interno di Power Platform e una tariffazione di calcolo di tipo infrastrutturale per i carichi di lavoro di IA. L'unità economica si sta gradualmente spostando dal concetto di "dipendente" verso quello di "lavoro digitale" e l'esecuzione autonoma dei flussi di lavoro.
Il costo di Microsoft Unified Support è calcolato in base a una percentuale della spesa totale per i prodotti Microsoft, non in base al volume degli incidenti o al livello di assistenza. Man mano che le aziende ampliano l'utilizzo di Azure AI, Copilot e dei carichi di lavoro basati sull'intelligenza artificiale, la spesa totale per i prodotti Microsoft aumenta e, di conseguenza, i costi di Unified Support crescono automaticamente. Un'azienda che aumenti la propria spesa per i prodotti Microsoft da 200 milioni a 350 milioni di dollari potrebbe vedere il costo di Unified Support passare da 20 milioni a 35 milioni di dollari all'anno, senza alcun miglioramento proporzionale nella qualità dell'assistenza.
I fornitori di assistenza Microsoft di terze parti, come US Cloud, offrono un'assistenza di livello aziendale che non è legata al consumo di servizi Microsoft. Ciò consente di evitare l'aumento automatico dei costi associato alla crescita di Azure e dell'intelligenza artificiale. Le organizzazioni risparmiano in genere dal 30 al 50% all'anno rispetto all'assistenza unificata, pur mantenendo l'accesso a tecnici senior certificati Microsoft e a tempi di risposta definiti dagli SLA. È importante sottolineare che il passaggio all'assistenza di terze parti non influisce in alcun modo sull'accesso ai prodotti o ai servizi Microsoft.
Microsoft 365 E7 è il nuovo livello operativo AI aziendale di Microsoft che riunisce Copilot, flussi di lavoro basati su agenti, sicurezza avanzata, orchestrazione AI, automazione, gestione delle identità e governance in un'unica soluzione aziendale integrata. Questo riflette l'intenzione di Microsoft di posizionarsi come il livello infrastrutturale AI fondamentale per le operazioni aziendali, con prezzi notevolmente più elevati e un'integrazione operativa più profonda rispetto ai piani E3 o E5.
Le aziende dovrebbero verificare immediatamente i costi attuali dell'assistenza unificata confrontandoli con i dati di riferimento di terze parti, modellare scenari di utilizzo dell'IA su un orizzonte temporale di tre anni, separare le trattative relative all'assistenza dai rinnovi delle licenze EA e richiedere trasparenza nella fatturazione per quanto riguarda i crediti Copilot e la misurazione dell'utilizzo da parte degli agenti. Agire prima che si instauri una forte dipendenza operativa dall'IA consente di preservare il potere contrattuale, che si riduce notevolmente al momento del rinnovo.
I contratti Enterprise Agreement (EA) di Microsoft si stanno evolvendo per integrare componenti di consumo basati sull'intelligenza artificiale (AI) accanto alle tradizionali tariffe standard per postazione. Le nuove strutture EA includono sempre più spesso impegni relativi ai carichi di lavoro Azure AI, livelli di licenza Copilot, crediti di automazione Power Platform e disposizioni relative alla distribuzione degli agenti. Le aziende che rinnovano i propri EA senza tenere conto di questi componenti di consumo rischiano di trovarsi di fronte a notevoli sorprese di bilancio entro 12-24 mesi.
Il ritorno sull'investimento (ROI) di Copilot dipende in larga misura dalla governance, dall'adozione e dalla gestione dei consumi. I vantaggi in termini di produttività sono reali e documentati per i ruoli di sviluppatori, analisti e knowledge worker. Tuttavia, le licenze di Copilot, unite all'escalation automatica al servizio di assistenza Unified Support che esse attivano, possono far lievitare il costo totale ben oltre quanto suggerito dal prezzo nominale per postazione. Le aziende dovrebbero valutare l'impatto complessivo sui costi Microsoft — assistenza inclusa — prima di impegnarsi in implementazioni su larga scala di Copilot.
Il modello basato sul numero di postazioni non scomparirà dall'oggi al domani. Non è così che avvengono le transizioni strutturali di questa portata. Piuttosto, il numero di postazioni assumerà progressivamente meno importanza, diventando una sorta di base di riferimento all'interno di un'architettura di consumo sempre più complessa che la maggior parte dei bilanci aziendali non è ancora in grado di gestire.
Ciò che lo sostituirà sarà probabilmente una combinazione articolata di monitoraggio dei consumi di IA, misurazione del lavoro digitale, coordinamento degli agenti e monetizzazione delle infrastrutture. La transizione è già in atto. Le aziende che se ne renderanno conto per prime godranno di un enorme vantaggio strategico — in termini di governance, approvvigionamento, strategia di assistenza, definizione del budget per l'IA e potere contrattuale nei confronti dei fornitori — prima che il mercato subisca un cambiamento radicale.
Le organizzazioni che non lo fanno potrebbero alla fine rendersi conto che non si limitano più semplicemente ad acquistare software Microsoft. Stanno infatti alimentando una dipendenza operativa che diventa sempre più difficile da superare.
E, a mio avviso, questa è la vera storia che si cela dietro la fine del modello di tariffazione "per postazione" di Microsoft.
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